MicroStrategy completa su oferta de deuda de $3 mil millones para comprar más bitcoin

MicroStrategy ha completado una oferta de deuda de $3 mil millones para comprar más bitcoins, según un anuncio el jueves. La compañía había anunciado previamente que emitiría notas senior convertibles con vencimiento en 2029 que pagaban un interés del 0%. 

Según el anuncio, la oferta se completó en tres días. MicroStrategy inicialmente buscaba recaudar $1.75 mil millones, pero aumentó la venta a $2.6 mil millones con una opción para que los compradores iniciales compren un monto principal agregado adicional de $400 millones en notas.

Al igual que en sus ofertas de deuda anteriores, MicroStrategy tiene la intención de usar los fondos para comprar bitcoin. Los inversores han tratado las acciones de MSTR como una jugada de bitcoin desde que la empresa comenzó a invertir en 2020. La empresa ahora posee 331,200 BTC, valorados en más de $30 mil millones, tras su mayor compra de bitcoin hasta la fecha anunciada a principios de esta semana. 

“Nuestra estrategia de tesorería está diseñada para proporcionar a los inversores diversos grados de exposición económica a Bitcoin al ofrecer una gama de valores, incluidos instrumentos de renta variable y de renta fija”, dijo la compañía, que se refiere a sí misma como “la primera y más grande Compañía de Tesorería de Bitcoin del mundo”, en un comunicado. 

MicroStrategy ha comprado su bitcoin a un precio promedio de $49,874 por moneda, por un costo total de $16.5 mil millones. La compañía reveló planes para recaudar $42 mil millones a través de ofertas de deuda y acciones para comprar más bitcoin. 

MicroStrategy recaudó alrededor de $2.97 mil millones de su reciente venta de notas convertibles, después de cubrir tarifas y gastos. Los inversores pueden posteriormente intercambiar estas notas por efectivo, acciones Clase A de MicroStrategy, o una mezcla de ambos, dependiendo de la elección de la compañía.

Generalmente, estas notas no pueden convertirse antes del 1 de junio de 2029, a menos que se cumplan condiciones específicas. Por ejemplo, si el precio de las acciones de MicroStrategy sube un 30% por encima del precio de conversión para diciembre de 2026, la compañía puede recomprar las notas por su valor original más cualquier interés especial acumulado.

MSTR cerró con una caída de casi el 20% a $397.28 el jueves después de que la notable firma de inversión Citron Research dijera que el valor de la compañía se ha “desvinculado” de los fundamentos de bitcoin y que ha abierto una posición corta.

Las acciones de MicroStrategy han subido casi un 500% este año, superando el precio de bitcoin (+110%) y el SP 500 (+25%). Bitcoin se cotizaba alrededor de $98,200 al momento de la publicación, según la página de precios de The Block .