Kaco Finance: Децентралізована торгівля та протокол синтетичних активів у екосистемі Polkadot
Вайтпейпер Kaco Finance був започаткований і опублікований основною командою проєкту у 2021 році з метою вирішення проблем ліквідності та взаємодії активів у сфері децентралізованих фінансів (DeFi), особливо для побудови мосту між мережею Kusama та Binance Smart Chain (BSC).
Тема вайтпейпера Kaco Finance зосереджена на його позиціонуванні як «EVM-версії децентралізованої біржі (DEX)». Унікальність Kaco Finance полягає в тому, що це міжланцюговий DEX, який планує реалізувати міст між Kusama та BSC через модель автоматичного маркетмейкера (AMM), а також надати підтримку токенізації для NFT-проєктів з метою підвищення ліквідності; значення Kaco Finance — це надання AMM-ліквідності та фармінгу для проєктів екосистеми Polkadot, а також суттєве зниження порогу ліквідності й торгівлі для нових NFT-проєктів.
Початковий задум Kaco Finance — створити децентралізовану мережу, яка забезпечує ліквідність і міжланцюгову функціональність, а також спрощує торгівлю для користувачів, особливо для NFT-проєктів. Основна ідея, викладена у вайтпейпері Kaco Finance: поєднуючи функції міжланцюгового DEX, механізм AMM і підтримку токенізації NFT-проєктів, Kaco Finance може забезпечити безшовний обіг активів і ефективну взаємодію між різними блокчейн-екосистемами.
Резюме Whitepaper Kaco Finance
Що таке Kaco Finance
Уявіть, що ми зазвичай купуємо чи продаємо речі в супермаркеті або торговому центрі. У світі блокчейну теж є подібні місця, які називають «децентралізованими біржами», скорочено DEX. Kaco Finance — це саме такий DEX, щось на кшталт особливого «супермаркету цифрових валют».
Головна фішка цього «супермаркету» в тому, що він працює не лише в одному місті (блокчейн-мережі), а ще й будує мости між різними містами, щоб ви могли легко переносити товари (цифрові активи) з одного міста до іншого для торгівлі. Конкретно, Kaco Finance працює на блокчейні під назвою «Binance Smart Chain» (BSC), але його мета — з’єднати BSC з іншою мережею, яка називається «Kusama», і забезпечити міжланцюговий обіг активів. Простіше кажучи, це дозволяє обмінювати цифрові активи між різними блокчейнами, як-от купувати шанхайські делікатеси в пекінському супермаркеті.
Kaco Finance започатковано проєктом Coinversation, і він орієнтований на користувачів, які хочуть торгувати на децентралізованій платформі або розміщувати свої цифрові активи в «пулі ліквідності» для отримання прибутку. Для нових NFT-проєктів (невзаємозамінні токени — уявіть собі унікальні цифрові твори мистецтва чи колекційні предмети) Kaco Finance також допомагає випускати власні токени та забезпечує зручність торгівлі.
У цьому «супермаркеті» використовується модель «автоматичного маркетмейкера» (AMM). Традиційна біржа — це коли покупці й продавці напряму знаходять одне одного, а AMM — це як автомат з продажу: ви кладете одну монету, а він автоматично видає іншу, причому ціна визначається співвідношенням монет у пулі. Користувачі можуть розміщувати свої токени в «пулі ліквідності» (LP), як у банку на депозит, забезпечуючи ліквідність для «супермаркету» й отримуючи винагороду.
Візія проєкту та ціннісна пропозиція
Візія Kaco Finance — стати «вільною економічною зоною цифрових активів». Він прагне зробити торгівлю на блокчейні простішою й плавнішою. Основна мета — вирішити проблему обігу активів між різними блокчейнами, особливо побудувати надійний міст між Kusama та BSC, щоб активи в обох екосистемах могли вільно переміщатися. Також проєкт особливо зосереджений на нових NFT-проєктах, прагнучи надати їм необхідну ліквідність і міжланцюгову функціональність, щоб більше людей могли легко торгувати цими унікальними цифровими активами.
Порівняно з іншими децентралізованими біржами, особливість Kaco Finance — акцент на міжланцюгових функціях (особливо між Kusama та BSC), а також підтримка токенізації й ліквідності для NFT-проєктів.
Технічні особливості
Технічне ядро Kaco Finance — це його «міжланцюгова» здатність і функції децентралізованої біржі. Він працює на Binance Smart Chain (BSC), тобто сумісний з EVM (віртуальною машиною Ethereum), що означає, що він може «розуміти» й «виконувати» смарт-контракти з екосистеми Ethereum. Торгова модель базується на автоматичному маркетмейкері (AMM), де всі операції виконуються смарт-контрактами автоматично, без традиційної книги ордерів.
Щодо безпеки й стабільності мережі, оскільки проєкт працює на Binance Smart Chain, він використовує консенсусний механізм BSC (наприклад, модифікований Proof of Staked Authority, PoSA), щоб гарантувати валідність транзакцій і децентралізацію мережі. Це як передати питання безпеки «головному адміністратору» BSC.
Токеноміка
Kaco Finance має власний цифровий токен — KAC. Токен KAC випущено за стандартом BEP-20 на Binance Smart Chain; BEP-20 — це універсальний стандарт токенів у мережі BSC, як стандартний розмір і формат банківської картки.
Максимальна емісія токенів KAC — 10 мільйонів. Однак наразі обсяг токенів у обігу може бути дуже малим, навіть є дані, що це 0 токенів, тобто ліквідність (зручність купівлі-продажу) низька.
Токен KAC має багато застосувань:
- Він є «паливом» для мережі Kaco Finance, забезпечує роботу всієї системи.
- Користувачі можуть розміщувати свої цифрові активи в пулі ліквідності (LP) й отримувати токени KAC як винагороду.
- Він також може бути стимулюючим токеном для підтримки участі проєкту Coinversation у парачейнових аукціонах екосистеми Polkadot, а сам Kaco може брати участь у роботі вузлів-валідаторів Coinversation, сприяючи безпеці й стабільності мережі.
Щодо розподілу токенів, Kaco Finance планує спрямувати 85% токенів KAC на ліквідний майнінг (тобто винагороду за надання ліквідності), а решту 15% — на планування й розробку проєкту.
Команда, управління та фінансування
Kaco Finance започатковано проєктом Coinversation. Хоча наразі у відкритих джерелах немає детального списку ключових членів команди Kaco Finance, відомо, що за ним стоїть команда, яка просуває проєкт.
Щодо механізму управління, наразі немає детальної інформації про децентралізоване управління. Однак 15% токенів KAC зарезервовано для планування й розробки проєкту, і ці кошти підтримуватимуть його подальший розвиток.
Дорожня карта
Kaco Finance офіційно запущено 24 серпня 2021 року. На ранньому етапі проєкт залучив понад 6 мільйонів доларів заблокованих активів, що свідчить про певний інтерес і участь ринку. Щодо майбутніх планів, у відкритих джерелах немає детального таймлайну, але основна мета — вдосконалити функцію міжланцюгового мосту для активів і надати ширшу підтримку NFT-проєктам.
Поширені ризики
Інвестування в блокчейн-проєкти — це як дослідження нового континенту, де є і можливості, і ризики. Для Kaco Finance варто звернути увагу на такі моменти:
Технічні та безпекові ризики
- Ризик смарт-контрактів: Будь-який проєкт на основі смарт-контрактів може містити вразливості в коді, які хакери можуть використати для крадіжки активів.
- Ризик міжланцюгових технологій: Міжланцюгові мости — ключ до з’єднання різних блокчейнів, але це складна технологія, яка часто стає мішенню атак.
Економічні ризики
- Ризик ліквідності: Наразі обсяг і торгівля токеном KAC низькі, тобто вам може бути складно швидко купити чи продати велику кількість KAC, а ціна може сильно коливатися.
- Ризик ринкової волатильності: Весь криптовалютний ринок дуже волатильний, і ціна KAC залежить як від загальної ситуації, так і від розвитку самого проєкту.
Ризики відповідності та операційні ризики
- Прозорість інформації: Інформація про команду, детальний механізм управління тощо недостатньо прозора, що може підвищити невизначеність у роботі проєкту.
- Ризик конкуренції: Сегмент децентралізованих бірж дуже конкурентний, і Kaco Finance потрібно постійно інновувати, щоб залишатися актуальним.
Пам’ятайте, це не всі ризики. Перед інвестуванням обов’язково проведіть власне дослідження й оцінку ризиків.
Чек-лист для перевірки
Якщо вас зацікавив Kaco Finance, можете додатково перевірити й дослідити проєкт такими способами:
- Блокчейн-оглядач: Оскільки Kaco Finance працює на Binance Smart Chain, ви можете знайти контрактну адресу токена KAC на BSCScan, переглянути власників токенів, історію транзакцій тощо.
- Офіційний сайт: Відвідайте офіційний сайт Kaco Finance (kaco.finance), щоб отримати найактуальнішу інформацію про проєкт і новини.
- Активність на GitHub: Знайдіть репозиторій проєкту на GitHub, щоб оцінити частоту оновлення коду й активність спільноти розробників.
- Вайтпейпер: Спробуйте знайти й уважно прочитати вайтпейпер Kaco Finance — це найавторитетніше джерело для розуміння технічних деталей і бачення проєкту.
Підсумок проєкту
Загалом, Kaco Finance — це децентралізована біржа, яка прагне забезпечити міжланцюгову торгівлю на Binance Smart Chain, особливо з’єднатися з мережею Kusama й надати підтримку ліквідності для NFT-проєктів. Вона використовує модель автоматичного маркетмейкера (AMM) і випускає токен KAC для стимулювання користувачів і підтримки розвитку проєкту. Її візія — спростити торгівлю цифровими активами й вирішити проблему міжланцюгового обігу.
Однак, як і будь-який новий блокчейн-проєкт, Kaco Finance стикається з технічними, ринковими й операційними ризиками, такими як низька ліквідність і недостатня прозорість інформації. Перш ніж вирішити слідкувати чи брати участь у цьому проєкті, наполегливо рекомендуємо провести власне глибоке дослідження й повністю усвідомити можливі ризики. Це не інвестиційна порада — будьте обережні.