Synthetix провёл конкурс по торговле деривативами, но эффект оказался скорее отпугивающим…

Только около 20% участников смогли избежать потерь более чем на 90%.

Автор: Eric, Foresight News

«DeFi-ветеран» Synthetix, который вернулся с OP Mainnet на основной блокчейн Ethereum, ровно месяц назад начал конкурс по торговле деривативами. Этот DeFi-протокол, который был запущен на Ethereum ещё в 2018 году, прошёл долгий путь, исследуя такие направления, как стейблкоины и синтетические активы, но в итоге выбрал perp DEX на основе ордербука.

Однако, как сам Synthetix отмечает, у них действительно есть опыт работы с perp DEX, ведь на OP Mainnet они занимались этим два-три года. Но эти годы, по их же словам, были потрачены впустую, и возвращение на основной блокчейн Ethereum стало своего рода новым стартом.

Но это не главное. Главное — в честь этого нового начала и для продвижения своей новой платформы Synthetix устроил конкурс по торговле деривативами. Соревнование проходило с 20 октября по 20 ноября по местному времени, что по часовому поясу UTC+8 только что завершилось.

Результаты оказались удручающими. Не знаю, удалось ли достичь рекламного эффекта, но с точки зрения отговаривания от торговли деривативами этот конкурс стал отличным уроком…

Ничего не делай — получи 100 тысяч

Насколько удручающими были результаты? Согласно Leaderboard, опубликованному Synthetix, из 98 участников конкурса только 12 не понесли убытков, причём двое из них вообще не совершили ни одной сделки. 68 человек потеряли более 90% капитала, а 27 — полностью обнулились.

Кратко о правилах конкурса. Synthetix планировал пригласить 100 человек для участия в первом сезоне: 50 по прямому приглашению (это известные трейдеры или топ-менеджеры индустрии на X), включая James Wynn (заработал 100 millions за 70 дней и всё потерял), CEO Wintermute Evgeny Gaevoy, основателя Synthetix Kain и его Bodhi Ventures (совместно с Jordan), а также известных представителей китайского сообщества, таких как 风无向 и 追风 Lab. Даже zoomer, специализирующийся на новостях Web3, был приглашён.

Оставшиеся 50 мест были распределены между теми, кто заранее пополнил баланс sUSD и sUSDe, а также держателями баллов Kwenta. В итоге в конкурсе участвовали 98 человек. Призовой фонд был крайне неравномерным: за первое место — 1 million долларов, а за места со второго по десятое — максимум 25,000 SNX (на момент окончания конкурса около 15,000 долларов) и NFT Patrons, дающий право на airdrop токенов Infinex.

Каждому участнику на старте выдавалось 50,000 USDT маржи, а 5 ноября (UTC+8) всем добавили ещё по 50,000 USDT. Кроме того, начиная с 1 ноября (UTC+8), Synthetix позволял сообществу голосовать за одного участника с маржей менее 1,000 USDT, которому начисляли 10,000 USDT. Разумеется, эти средства можно было использовать только на платформе и нельзя было вывести.

Ограничений по кредитному плечу практически не было, а торговать можно было только отобранными популярными активами: BTC, ETH, XRP, BNB, SOL, DOGE, SUI, ENA и другими основными криптовалютами. В таких условиях у большинства участников была только одна цель — победить.

Пока многие участники осторожно пробовали силы, 风无向 вырвался вперёд, используя высокое плечо и открывая лонги, что дало ему, казалось бы, недосягаемое преимущество.

Но итог… После 132 сделок на общую сумму более 70 millions долларов 风无向 был ликвидирован, когда несколько дней назад bitcoin упал ниже 90,000. Это отличный пример того, что «ты можешь выиграть у рынка 100 раз, а рынку достаточно победить тебя один раз». Сам 风无向 на X отметил, что все участники шли только за первым местом, и без высокого плеча сложно достичь высокого ROI, но при этом напомнил, что в реальной торговле стоит использовать низкое плечо и хеджироваться.

Победителем конкурса стал Gmoney, у которого почти 320,000 подписчиков на X. Его «визитная карточка» — покупка CryptoPunk #8219 за 140 ETH (около 176,000 долларов на тот момент) в январе 2021 года, что стало рекордом по цене. Этот NFT до сих пор стоит у него на аватарке в X.

На самом деле до вчерашнего вечера лидировал Bodhi Ventures, основанный людьми из Synthetix, с отрывом в десятки тысяч долларов. Но стратегия лонга у «бывшего лидера» и шорт у Gmoney в очередной волне движения рынка поменяли их местами, и это падение стало решающим перед самым концом конкурса.

В итоге в топ-10 оказались только те 10 участников, кто остался «на плаву». Наш старый знакомый James почти попал в десятку, ничего не делая. А на Polymarket, где можно было делать ставки на победителя, из 59 указанных участников только 6 получили прибыль, 2 не совершали сделок, а из оставшихся 51 — только 1 потерял менее 20%, и лишь 11 потеряли менее 90%.

Десять лучших участников заработали в сумме 2.184 millions долларов на стартовый капитал в 1 million долларов, а победитель — 1.117 millions долларов. По правилам, Synthetix выдал в качестве демо-капитала 10 millions USDT, а к концу конкурса у 98 участников осталось 4,020,154 долларов — общий убыток почти 6 millions долларов. Если бы это были реальные деньги, Synthetix было бы очень жаль. А если бы вы были контрагентом всех участников и у вас хватило бы капитала, то за месяц вы бы заработали 6 millions долларов — впечатляет, не правда ли?

Возможно, как и говорил 风无向, борьба за единственное первое место заставила всех рисковать, и даже после пополнения маржи многие всё потеряли из-за частых сделок с высоким плечом. На мой взгляд, этот конкурс больше научил людей не играть в азартные игры, чем прорекламировал платформу: большинство так называемых «топовых» трейдеров почти полностью обнулились, что уж говорить об обычных людях.

Если посмотреть на конкурс с высоты птичьего полёта, его старт совпал с началом затяжного падения рынка. Хотя в начале был небольшой отскок, затем цены почти безостановочно снижались: за время конкурса bitcoin упал на 30% от максимума до минимума. Не сложно догадаться, что те, кто обнулился или почти обнулился, упрямо открывали лонги.

Жадность и упрямство не зависят от национальности, пола или возраста. Запомните: в этом конкурсе вы видите в других самих себя.

Второй сезон «конкурса на отговорку» стартует в следующем месяце

После завершения первого сезона второй сезон «конкурса на отговорку» стартует 1 декабря (UTC+8). Количество участников увеличится до 1,000: 200 топ-трейдеров и 800 членов сообщества. Прямо приглашённые должны поделиться своим мнением о конкурсе на X, чтобы получить билет, а участники из сообщества будут выбраны из пользователей, которые заранее внесли на Synthetix не менее 10,000 sUSD и вошли в топ-800 по размеру депозита.

Видимо, учтя опыт первого сезона, призовой фонд второго сезона распределён гораздо равномернее.

Если вы хотите бросить себе вызов, можете попробовать свои силы на «фантики» от организаторов. Если причиной провала первого сезона была неравномерная структура призов, то теперь у нас есть повод ожидать новых результатов: посмотрим, что сильнее — соблазн крупного приза или человеческая природа.