Исследовательский отчет | Глубокий анализ оценки рынка Allo и RWA

远山洞见2025/06/06 10:16

Показать оригинал

Автор:远山洞见

I. Обзор проекта

Allo — это блокчейн-платформа первого уровня, ориентированная на реальные активы (RWA) и токенизацию биткойнов, с целью переопределения управления богатством на блокчейне. Обеспечивая 1:1 транзакции на блокчейне для реальных активов, таких как акции, недвижимость и изобразительное искусство, в сочетании с ликвидным стекингом на основе биткойнов, Allo создает основную инфраструктуру, соединяющую традиционные финансы (TradFi) и криптомир.

Его флагманский продукт, AlloX, позволяет пользователям торговать токенизированными акциями, такими как aAAPL (1 aAAPL = 1 акция Apple), без комиссий и проскальзывания. Между тем, alloBTC превращает BTC в продуктивный актив, позволяя функции стекинга, кредитования и реинвестирования. Платформа также предлагает Allo Lending и RWA Marketplace, улучшая ликвидность активов и потенциал кросс-чейна.

Исследовательский отчет | Глубокий анализ оценки рынка Allo и RWA image 0

На сегодняшний день Allo токенизировала реальные активы на сумму более 220 миллионов долларов, собрала сообщество из более чем 800 000 пользователей и поддерживает более 160 000 адресов кошельков. Среди известных партнеров — Babylon и Bitlayer, при поддержке NGC Ventures, Morningstar Ventures, Gate.io Labs и других.

По сравнению с традиционными финансами, ключевые преимущества Allo заключаются в полностью прозрачной структуре на блокчейне, пользовательском опыте без комиссий и глубокой интеграции биткойнов с приложениями RWA. По мере роста рыночной капитализации BTC и ускорения токенизации RWA, Allo находится в выгодном положении, чтобы стать ключевым звеном между TradFi и DeFi.

II. Основные моменты

Токенизация активов 1:1 с соблюдением нормативных требований Allo достигает токенизации реальных активов 1:1 (например, акции Apple, Tesla) через кастодиальных партнеров, выпуская представления на блокчейне, такие как aAAPL и aTSLA. Каждый актив прозрачно поддерживается и проверяется на блокчейне, что значительно снижает риск синтетических активов. Этот подход, ориентированный на соблюдение нормативных требований, делает Allo особенно привлекательной для традиционных инвесторов, входящих в финансы на блокчейне.

alloBTC: новая модель DeFi для биткойна Используя протокол Babylon, Allo представляет alloBTC, обернутое представление стекингованного BTC, которое можно использовать в экосистеме — для торговли, заимствования и повторного стекинга — без ликвидации базового BTC. Это превращает BTC из пассивного средства сбережения в активный финансовый инструмент, открывая большую эффективность капитала.

Нулевые комиссии + долевые акции: дружелюбно для розничных инвесторов AlloX выполняет сделки полностью на блокчейне через смарт-контракты без комиссий, проскальзывания и потерь на спреде. Он поддерживает покупку долевых акций высокоценных акций, таких как Google и Amazon, значительно снижая барьер для входа для розничных инвесторов — особенно привлекательный для крипто-нативов поколения Z и пользователей Web2.

Полноценная экосистема с эффективностью капитала Allo — это не продукт с одной функцией, а комплексная экосистема, поддерживающая токенизацию активов, торговлю, стекинг, кредитование и управление:

Токенизированные акции на AlloX могут быть использованы для стекинга с целью получения дохода.

>держатели alloBTC могут занимать стейблкоины без продажи BTC.

Токен $RWA используется для управления и стимулирования экосистемы, способствуя росту пользователей и протокола.

Этот циклический дизайн гарантирует, что капитал не фрагментируется, а используется эффективно по всей системе.

Значительная активность на блокчейне Данные на блокчейне подтверждают операционную зрелость Allo, с обработанными токенизированными активами на сумму более $2,2 миллиарда, более 25 000 транзакций, поддержкой более 1 600 типов активов, более 160 000 активных адресов кошельков и сообществом, превышающим 800 000 участников. Allo перешел от обещаний в белой книге к реальному использованию.

Сильная поддержка капитала и поддержка институциональных инвесторов первого уровня Allo завершил три раунда финансирования в 2024 году:

Финансирование в размере $100M, возглавляемое Greengage для масштабирования и соблюдения нормативных требований;

Раунд начального финансирования в размере $2M от NGC Ventures, Morningstar Ventures и Gate.io Labs;

Предварительный раунд финансирования в размере $750K от YZi Labs.

Эта надежная поддержка от ведущих крипто венчурных капиталистов и стратегических инвесторов обеспечивает финансовую мощь для устойчивого роста и интеграции с нормативными требованиями.

III. Прогноз оценки рынка

$RWA — это нативный токен экосистемы Allo, обеспечивающий торговлю токенизированными акциями (AlloX), функции ликвидности BTC (alloBTC) и более широкую инфраструктуру кредитования RWA. Как одна из немногих платформ, объединяющих реальные активы с DeFi, основанным на Bitcoin, Allo выделяется благодаря кросс-наративному дизайну, а не полагается на единую сюжетную линию.

В настоящее время:

Цена: ~$0.00565
Циркулирующее предложение: ~1.8B
Рыночная капитализация: ~$10.17M

По сравнению с другими проектами наративов RWA, такими как Plume (мультицепочечный RWA), Huma Finance (PayFi) и Lumia (инфраструктура RWA), Allo предлагает более комплексный технологический стек и интеграцию с Bitcoin. С учетом того, что его оценка все еще находится на ранних стадиях, остается значительный потенциал для роста по мере развития рыночных наративов.

Исследовательский отчет | Глубокий анализ оценки рынка Allo и RWA image 1

IV. Токеномика

Общее предложение: 10 миллиардов $RWA

Распределение:

Стимулы экосистемы (30%): Выпущены через ликвидность mmining and governance participation;
Частная продажа (25%): 6-месячная блокировка, затем линейное распределение на 12 месяцев для ранних инвесторов;
Институциональный резерв (20%): Для M&A и расширения протокола, разблокируется через голосование DAO;
Фонд стабильности рынка (15%): Управляется мультиподписью, для экстремальной волатильности рынка;
Начальное циркулирующее предложение (10%): 180M выпущено в день TGE на Binance, с поэтапными разблокировками оставшейся части.

Основные утилиты:

До 50% скидка на торговые комиссии;
Доходы от стейкинга (APY от 8% до 15%);
Права голоса в управлении по всей экосистеме.

V. Команда и финансирование

Команда:

Основатель: Кингсли Адвани, известный криптоинвестор с ранними ставками на Coinbase и eToro, известный острым рыночным чутьем и интеграцией ресурсов.
CTO: Дхрувин Праджапати, эксперт в области смарт-контрактов и картирования активов, обеспечивающий масштабируемость и безопасность протокола.

Команда сочетает глубокие знания финансов Web2 с передовыми инженерными решениями Web3, что позволяет эффективно интегрировать RWA-BTC.

График финансирования:

Долговое финансирование – 19 декабря 2024
1. Сумма: $100M
2. Ведущий инвестор: Greengage
3. Использование: Расширение рынка, партнерства RWA, рамки соответствия
Посевной раунд – 19 декабря 2024
1. Сумма: $2M
2. Инвесторы: NGC Ventures, Morningstar Ventures, Gate.io Labs
3. Использование: Разработка основного продукта, AlloX и экосистема alloBTC
Pre-Seed – 30 сентября 2024
1. Сумма: $750K
2. Инвестор: YZi Labs
3. Использование: Прототип платформы и начальная техническая инфраструктура

VI. Факторы риска

Ранняя зрелость инфраструктуры RWA Хотя RWA широко рассматривается как будущий мейнстрим, обучение пользователей, технические стандарты и системы верификации вне цепи все еще развиваются. Если внедрение пользователями или рост партнерской экосистемы не оправдают ожиданий, расширение Allo может столкнуться с временными ограничениями.
Зависимость от Babylon Protocol для alloBTC alloBTC полагается на Babylon Protocol для инфраструктуры стейкинга BTC. Любые проблемы, такие как технические ошибки, нестабильность доходности или отток TVL на Babylon, могут повлиять на пользователей Allo и ограничить более широкую полезность alloBTC.

VII. Официальные ссылки

X (Twitter): https://x.com/allo_xyz
Веб-сайт: https://allo.xyz
Telegram: https://t.me/allo_xyz

Дисклеймер: содержание этой статьи отражает исключительно мнение автора и не представляет платформу в каком-либо качестве. Данная статья не должна являться ориентиром при принятии инвестиционных решений.

PoolX: вносите активы и получайте новые токены.

APR до 12%. Аирдропы новых токенов.

Внести!

Вам также может понравиться

Кто решает судьбу замороженных российских активов на сумму 2100 миллиардов евро? Канцлер Германии срочно вылетел в Брюссель для переговоров с Бельгией.

Чтобы реализовать план по использованию замороженных российских активов для поддержки Украины, канцлер Германии даже отложил визит в Норвегию и срочно поехал в Брюссель на встречу с премьер-министром Бельгии, чтобы устранить главное «препятствие».

Jin10•2025/12/05 11:56

Ончейн-данные Bitcoin только что подали критический медвежий сигнал, который, по предупреждению CryptoQuant, указывает на подтверждённый пик цикла

CryptoSlate•2025/12/05 11:41

CryptoQuant: Рынок вошел в фазу структурной корректировки, и вероятность дальнейшего снижения остается высокой.

Cointime•2025/12/05 10:51

«Пять тигров» завершили соревнование с триумфом｜JST, SUN и NFT заняли первые места! SUN.io становится новым драйвером экосистемы

JST, SUN и NFT стали лидерами, вызвав рост торговой активности и активности сообщества, что привело к значительному притоку капитала в экосистему, который в конечном итоге был принят и преобразован в долгосрочный рост на универсальной платформе SUN.io.

深潮•2025/12/05 10:47