Bolsa de Valores de Londres lança plataforma blockchain para fundos privados

O London Stock Exchange Group (LSEG) lançou uma plataforma de infraestrutura baseada em blockchain para fundos privados, tornando-se a primeira grande bolsa de valores global a utilizar tal sistema.

A plataforma, chamada Digital Markets Infrastructure (DMI), suporta todo o ciclo de vida dos ativos digitais, desde a emissão e tokenização até a liquidação pós-negociação. Ela foi desenvolvida em parceria com a Microsoft e opera no Microsoft Azure, informou a bolsa na segunda-feira.

O LSEG afirmou que o sistema foi projetado para fornecer interoperabilidade entre a tecnologia de registro distribuído e os sistemas financeiros tradicionais, como parte de seu objetivo de se tornar o primeiro grupo de bolsas global a apoiar clientes em todo o “continuum completo de financiamento”.

Os fundos privados são a primeira classe de ativos a serem lançados no DMI, com planos para incluir outras classes de ativos.

Como parte da oferta inicial, os fundos privados no DMI serão descobertos pelos usuários do Workspace, permitindo que sócios gerais interajam com investidores profissionais nessas plataformas.

A gestora de capitais MembersCap e a Archax, sediada em Londres e regulada pela Financial Conduct Authority, uma crypto exchange, foram os primeiros clientes integrados. A MembersCap realizou a transação inaugural da plataforma com a Archax atuando como representante da Cardano Foundation.

Microsoft e LSEG buscam desbloquear novas oportunidades para os clientes

A colaboração da Microsoft com o LSEG na nova plataforma baseada em blockchain é um “exemplo poderoso da inovação que impulsiona nossa parceria estratégica”, segundo Bill Borden, vice-presidente corporativo de serviços financeiros globais da Microsoft. Ele escreveu:

“Juntos, estamos remodelando o futuro das finanças globais para capacitar nossos clientes a desbloquear novas oportunidades e promover mudanças significativas.”

Os processos atuais do mercado privado estão prontos para inovação. O LSEG busca melhorar o acesso dos investidores aos mercados de capitais e aumentar a liquidez, de acordo com Dr. Darko Hajdukovic, chefe de infraestrutura de mercados digitais do LSEG.

“Pretendemos fazer isso trabalhando continuamente com todas as partes interessadas para aprimorar a eficiência e a conectividade tanto para ativos nativos digitais quanto tradicionais”, escreveu Hajdukovic no anúncio, acrescentando que há um significativo “apetite por uma infraestrutura de mercados financeiros DLT de ponta a ponta, interoperável e regulada”.

Em última análise, a plataforma visa proporcionar maior acesso dos investidores a oportunidades de investimento em mercados privados que anteriormente eram difíceis de descobrir e participar.

Iniciativas semelhantes baseadas em blockchain de gigantes das finanças tradicionais podem acelerar a convergência entre finanças tradicionais e finanças descentralizadas (DeFi), o que pode acontecer mais cedo do que muitos esperam, de acordo com Nelli Zaltsman, chefe de inovação em pagamentos blockchain da Kinexys, do JPMorgan.

“Nosso objetivo sempre foi encontrar a melhor maneira de trabalhar com o blockchain público, desde que o ambiente regulatório permita”, disse Zaltsman, falando ao lado do cofundador da Chainlink Labs, Sergey Nazarov, na RWA Summit Cannes 2025.

Em junho de 2025, o gigante bancário realizou um piloto de tecnologia de liquidação sincronizada com a Chainlink, permitindo que os depósitos baseados em blockchain do JPMorgan orquestrassem transações entre diferentes blockchains.