Token Solana Flood może być krótkotrwały, dane z instrumentów pochodnych mogą wskazywać na rosnące zaufanie traderów

• Ponad 1,34 mln nowych tokenów Solana uruchomionych w sierpniu

• Większość to memecoins o średniej długości życia około 12 dni, według danych ChainPlay

• Instrumenty pochodne pokazują otwarte pozycje na poziomie 12,78 miliarda dolarów i utrzymujące się pozytywne finansowanie, co wskazuje na bycze nastawienie traderów

Tokeny Solana zalały sieć w sierpniu — dowiedz się, dlaczego memecoins dominują i co ujawniają dane z rynku instrumentów pochodnych. Czytaj dalej, aby uzyskać praktyczne wskazówki.

Co napędza wzrost liczby tokenów Solana?

Tokeny Solana gwałtownie wzrosły w sierpniu, ponieważ niskie opłaty i łatwe mintowanie tokenów SPL obniżyły barierę wejścia dla uruchamiania memecoins i projektów eksperymentalnych. Przepustowość sieci i narzędzia deweloperskie umożliwiły masowe tworzenie tokenów, jednak wolumen nie przełożył się jeszcze na szeroką, trwałą użyteczność on-chain.

Ile nowych tokenów Solana zostało utworzonych i jak trwałe są one?

W sierpniu na Solanie uruchomiono ponad 1,34 miliona nowych tokenów SPL. Codziennie tworzono od 40 000 do 50 000 tokenów. Analiza ChainPlay około 970 000 tokenów wykazała, że średnia długość życia wynosi 12 dni, a około 15% umiera w ciągu pierwszych 24 godzin.

Dlaczego większość nowych tokenów Solana jest uważana za mało wartościowe?

Większość uruchamianych tokenów to memecoins, które mają niewielkie znaczenie w zakresie zarządzania, użyteczności czy płynności. Launchpady — platformy, które codziennie mintują tysiące tokenów — napędzają spekulacyjne mintowanie. Dane ChainPlay wskazują, że niemal 9 912 z około 10 417 codziennych tokenów staje się nieaktywnych w ciągu jednego dnia, a 98% memecoinów Pump.fun nie przetrwa dłużej niż trzy miesiące.

Jak rynek instrumentów pochodnych reaguje na zalew tokenów?

Rynki instrumentów pochodnych wykazują rosnącą pewność wobec Solana pomimo dużej rotacji tokenów. Otwarte pozycje na kontraktach futures SOL wzrosły do 12,78 miliarda dolarów, podczas gdy stopy finansowania pozostawały pozytywne (0,0127) przez ponad tydzień, co sugeruje przewagę pozycji długich wśród traderów.

Co oznacza pozytywne finansowanie i rosnące otwarte pozycje dla użyteczności?

Pozytywne finansowanie i rosnące otwarte pozycje wskazują, że traderzy oczekują lepszych wyników SOL. Ten optymizm może poprzedzać wzrost aktywności deweloperów i pozyskiwanie funduszy, ale nie gwarantuje, że nowo wyemitowane tokeny przekształcą się w użyteczne projekty.

Jak inwestorzy powinni oceniać trwałość tokenów na Solanie?

Oceniaj trwałość tokenów na podstawie użyteczności, płynności, aktywności on-chain i zaangażowania deweloperów. Szukaj utrzymującego się wolumenu handlu, aktywnych commitów deweloperskich i przejrzystej tokenomiki, zamiast jednorazowych akcji społecznościowych. Wykorzystuj sentyment z instrumentów pochodnych jako sygnał makro, a nie walidację projektu.

Najczęściej zadawane pytania

Jak szybko znikają nowe tokeny na Solanie?

Większość nowych tokenów znika bardzo szybko: dane ChainPlay pokazują średnią długość życia 12 dni, przy czym około 15% upada w ciągu 24 godzin, a większość memecoinów nie przetrwa dłużej niż trzy miesiące.

Czy optymizm na rynku instrumentów pochodnych to wiarygodny sygnał wzrostu realnych projektów?

Optymizm na rynku instrumentów pochodnych odzwierciedla sentyment traderów i potencjalny impet cenowy, ale nie zastępuje fundamentów on-chain, takich jak adopcja protokołu, aktywność deweloperów i trwała tokenomika.

Kluczowe wnioski

• Masowe tworzenie tokenów: Ponad 1,34 miliona tokenów SPL uruchomionych w sierpniu pokazuje atrakcyjność niskokosztowego mintowania na Solanie.
• Wysoka rotacja: Dane ChainPlay wskazują na krótką żywotność większości nowych tokenów; dominują memecoins.
• Optymizm na rynku instrumentów pochodnych: Otwarte pozycje na poziomie 12,78 miliarda dolarów i pozytywne finansowanie odzwierciedlają bycze nastawienie traderów, ale nie gwarantują użyteczności.

Wnioski końcowe

Sierpniowy wzrost liczby tokenów na Solanie podkreśla zarówno dostępność tej sieci, jak i cykl memecoinów, który za tym idzie. Chociaż metryki instrumentów pochodnych wskazują na byczy sentyment, trwała wartość sieci będzie zależeć od projektów, które wykażą realną użyteczność, zaangażowanie deweloperów i zrównoważoną tokenomikę. Monitoruj fundamenty on-chain i sygnały z instrumentów pochodnych razem, aby uzyskać pełny obraz.

Fala niskiej wartości

Tylko w sierpniu na Solanie uruchomiono ponad 1,34 miliona nowych tokenów.

Źródło: X

Tworzenie tokenów utrzymywało się na wysokim poziomie przez ostatnie trzy miesiące, a dzienne wolumeny często przekraczały 40 000–50 000 nowych tokenów SPL.

Surowa rzeczywistość memecoinów

Szał na memecoins na Solanie najlepiej odzwierciedlają launchpady i akcje społeczne generujące szybki hype.

Badanie ChainPlay obejmujące prawie 970 000 tokenów wykazało, że średnio 10 417 nowych tokenów powstaje co 24 godziny, ale niemal 9 912 staje się nieaktywnych w ciągu jednego dnia.

W rzeczywistości średnia długość życia tych tokenów to zaledwie 12 dni, a 15% umiera już pierwszego dnia.

Źródło: ChainPlay

Dodatkowo, 98% memecoinów Pump.fun nie przetrwa dłużej niż trzy miesiące! Ta szybka rotacja dowodzi, że większość nowych tokenów Solana nie wnosi wartości, co sprawia, że projekty o realnej użyteczności stają się priorytetem.

Rosnąca pewność mimo wszystko

Rynek instrumentów pochodnych opowiada jednak inną historię.

Źródło: CoinGlass

Otwarte pozycje na kontraktach futures Solana wzrosły do 12,78 miliarda dolarów w momencie publikacji, więc traderzy aktywnie pozycjonowali się na większe ruchy w przyszłości.

Co istotne, stopy finansowania pozostawały pozytywne na poziomie około 0,0127 przez ponad tydzień, co wskazuje na dominację pozycji długich.

Źródło: Coinalyze

Mimo szumu wokół krótkotrwałych memecoinów, utrzymujący się optymizm na rynku instrumentów pochodnych może odzwierciedlać rynek, który oczekuje, że niektóre projekty dojrzeją i dostarczą użyteczność on-chain w nadchodzących miesiącach.