Bonded Finance: Protokol DeFi untuk Membuka Likuiditas Aset Digital Long Tail

Apa itu Bonded Finance

Teman-teman, bayangkan kamu memiliki beberapa koleksi yang sangat spesial—mungkin sangat berharga, tapi tidak semua orang mengenalinya, sehingga sulit untuk dijadikan jaminan pinjaman di bank atau menemukan pembeli. Di dunia blockchain, banyak aset digital selain Bitcoin dan Ethereum (disebut “altcoin” atau “koin alternatif”) menghadapi masalah serupa—mereka punya potensi, tapi likuiditas pasar rendah, artinya tidak mudah diperdagangkan atau dijadikan agunan.

Bonded Finance (disingkat BOND) adalah proyek blockchain yang bertujuan mengatasi masalah ini. Ia seperti platform keuangan khusus untuk “koleksi spesial” tersebut. Tujuan utamanya adalah “membuka” aset digital bernilai tapi kurang likuid agar bisa ikut berpartisipasi dalam dunia keuangan terdesentralisasi (DeFi).

Sederhananya, Bonded Finance adalah platform pinjam-meminjam berbasis smart contract. Smart Contract bisa kamu anggap sebagai protokol digital yang berjalan otomatis di blockchain—begitu syarat terpenuhi, ia langsung mengeksekusi tanpa campur tangan pihak ketiga. Di platform ini, kamu bisa menggunakan altcoin yang biasanya kurang likuid sebagai agunan untuk meminjam aset kripto yang lebih mainstream (misal stablecoin), atau meminjamkan aset digitalmu ke orang lain untuk mendapatkan imbal hasil.

Target penggunanya adalah mereka yang memegang berbagai aset digital, terutama altcoin “non-mainstream”. Melalui Bonded Finance, aset-aset ini tidak lagi menjadi “uang mati”, melainkan bisa dimanfaatkan dan menghasilkan nilai lebih.

Visi Proyek & Value Proposition

Visi Bonded Finance adalah mendorong perkembangan Open Finance dengan menghadirkan instrumen keuangan inovatif yang menawarkan peluang imbal hasil berkelanjutan untuk aset digital. Mereka percaya di antara berbagai altcoin, terdapat sekitar 50 miliar dolar nilai “tidur” yang belum dimanfaatkan. Bonded Finance ingin mengumpulkan aset digital yang tersebar dan belum optimal ini melalui model algoritmik, menurunkan risiko, dan melepaskan potensi nilainya.

Nama proyek “Bonded” juga menarik, terinspirasi dari konsep fisika di mana atom menjadi stabil melalui “ikatan” dengan berbagi atau mentransfer elektron. Bonded Finance ingin menggabungkan aset yang awalnya tidak stabil dan kurang likuid menjadi ekosistem yang lebih stabil dan produktif melalui “ikatan” semacam itu.

Berbeda dengan banyak proyek DeFi lain yang hanya mendukung beberapa aset kripto utama sebagai agunan, keunikan Bonded Finance adalah menyediakan layanan pinjam-meminjam untuk lebih banyak aset digital, dan menggunakan mesin penilaian risiko kompleks untuk menangani aset yang volatil dan kurang likuid, sehingga menciptakan lingkungan pinjam-meminjam yang lebih inklusif.

Karakteristik Teknologi

Teknologi inti Bonded Finance adalah smart contract berbasis pool pinjam-meminjam. Bayangkan pool ini sebagai “brankas digital” yang dikelola otomatis oleh program komputer, mampu mencocokkan permintaan pinjaman dan mengelola agunan secara otomatis.

Platform ini menggunakan model algoritmik untuk menilai volatilitas dan likuiditas berbagai altcoin, lalu menetapkan rasio agunan dan suku bunga yang sesuai. Ibarat “kalkulator risiko” yang cerdas, ia menyesuaikan syarat pinjaman secara otomatis sesuai karakter aset, sehingga risiko bisa ditekan. Seluruh desain platform sangat otomatis, meminimalkan intervensi manusia dan meningkatkan efisiensi operasional keuangan.

Sebagai protokol DeFi yang berjalan di blockchain Ethereum, token BOND adalah ERC-20 Token. ERC-20 adalah standar teknis untuk penerbitan token fungible di Ethereum, artinya token BOND kompatibel dengan ekosistem Ethereum. Karenanya, ia juga bergantung pada mekanisme konsensus blockchain Ethereum untuk menjamin keamanan transaksi dan stabilitas jaringan.

Tokenomics

Token platform Bonded Finance adalah BOND. Ia merupakan ERC-20 Token yang berjalan di blockchain Ethereum.

Informasi Dasar Token

• Simbol Token: BOND
• Blockchain: Ethereum (ERC-20)
• Total Supply: 1.000.000.000 BOND (1 miliar)
• Initial Circulating Supply: 325.000.000 BOND setelah penjualan publik
• Current Circulating Supply: Sekitar 384 juta BOND (catatan: angka ini dinamis, cek data real-time untuk kepastian)

Fungsi Token

Token BOND memainkan beberapa peran kunci dalam ekosistem Bonded Finance:

• Governance: Pemegang BOND dapat ikut serta dalam pengambilan keputusan penting protokol, seperti memilih aset yang didukung, mengubah parameter protokol, dan arah pengembangan ke depan. Ibarat punya hak suara di perusahaan, bersama-sama menentukan masa depan proyek.
• Staking Rewards: Pemegang dapat melakukan staking BOND untuk mendapatkan imbalan, yang membantu menjaga keamanan dan stabilitas jaringan. Staking bisa diartikan sebagai mengunci token di jaringan untuk mendukung operasional, dan mendapat imbalan karenanya.
• Peluang Imbal Hasil: Pemegang berkesempatan memperoleh imbal hasil dari biaya jaringan, event likuidasi, dan pembayaran pinjaman.
• Mekanisme Insentif: Token BOND juga digunakan untuk mendorong aktivitas jaringan dan membantu menjaga keamanan agunan.
• Menurunkan Biaya Pinjaman: Dalam kerangka pinjam-meminjam, token BOND dapat membantu menurunkan bunga pinjaman bagi peminjam.

Distribusi & Unlock Token (Data Historis)

Berdasarkan data historis, distribusi awal token BOND adalah sebagai berikut:

• Private Sale I: 20%
• Liquidity Mining/Staking Rewards: 20%
• Treasury: 20%
• Public Sale: 13%
• Advisor: 10%
• Team: 10%
• Seed Round: 5%
• Private Sale II: 2%

Rencana vesting saat itu: Seed round dan Private Sale I terkunci 50% selama 30 hari, Private Sale II dan Public Sale tidak ada lock.

Tim, Tata Kelola & Pendanaan

Tim

Tim Bonded Finance terdiri dari profesional berpengalaman di bidang keuangan dan blockchain. Anggota inti meliputi:

• Paul Mak (CEO): 17 tahun pengalaman investasi dan manajemen di pasar Asia Tenggara/Pasifik.
• Lorena Valencia: Eksekutif yang memberikan insight dan efisiensi operasional untuk perusahaan kripto.
• Peter Aiken: Partner senior dengan pengalaman lebih dari 20 tahun di industri investasi, fokus menjembatani keuangan tradisional dan kripto.

Karakter tim adalah kombinasi pengetahuan keuangan tradisional dan inovasi teknologi blockchain, bertujuan membangun alat algoritmik cerdas dan produk DeFi.

Mekanisme Tata Kelola

Bonded Finance mengadopsi model tata kelola terdesentralisasi. Artinya, pemegang token BOND punya suara dalam evolusi dan pengembangan protokol. Mereka dapat voting untuk keputusan penting, misal mengubah parameter protokol, memilih aset digital baru yang didukung, dan merancang arah masa depan proyek. Model ini bertujuan memastikan perkembangan platform sesuai visi dan kebutuhan komunitas.

Pendanaan

Bonded Finance menggalang dana melalui seed round, private sale, dan public sale. Detail skala dana dan treasury perlu dicek di laporan keuangan lebih mendalam, namun distribusi tokennya mencakup 20% untuk treasury guna mendukung pengembangan berkelanjutan.

Roadmap

Bonded Finance telah melewati beberapa tonggak penting dan perubahan dalam perjalanannya:

Sejarah & Event Penting

• 15-22 November 2020: Penjualan public sale.
• 25 November 2020: Token Generation Event (TGE) selesai.
• 8 Desember 2020: Token BOND listing di BitMax.io (sekarang AscendEX).
• Sebelum akhir Januari 2021: Rencana peluncuran produk pertama Ionic Lending.
• Akhir Q1 2021: Rencana peluncuran Bonded Index, Credit Line Index, dan synthetic bETH.
• 2021: Meluncurkan produk Bonded Accelerated Crypto Loan (ACL), agar pemegang altcoin berkapitalisasi kecil bisa mendapat bunga dan imbal hasil.
• Pembaruan penting: Bonded Finance telah berganti nama menjadi Fringe Finance. Ini perubahan sangat penting, menandakan pengembangan dan roadmap ke depan akan berjalan di bawah nama Fringe Finance.

Rencana Masa Depan

Mengingat Bonded Finance telah berganti nama menjadi Fringe Finance, rencana dan tonggak masa depan akan diumumkan dan dijalankan oleh tim Fringe Finance. Untuk mengetahui perkembangan terbaru dan arah proyek, pantau kanal resmi Fringe Finance.

Peringatan Risiko Umum

Investasi di proyek blockchain apapun selalu mengandung risiko, termasuk Bonded Finance. Sebelum berpartisipasi, pahami beberapa risiko umum berikut:

Risiko Teknologi & Keamanan

• Risiko Smart Contract: Meski smart contract dirancang otomatis, tetap bisa ada bug atau error dalam kode yang berpotensi menyebabkan kerugian dana.
• Risiko Otomasi Platform: Otomasi tinggi memang efisien, tapi jika sistem bermasalah, intervensi manual bisa sulit dilakukan dengan cepat.

Risiko Ekonomi

• Risiko Volatilitas Pasar: Pasar kripto sangat fluktuatif. Harga altcoin sebagai agunan bisa turun drastis, menyebabkan likuidasi atau penurunan nilai agunan.
• Risiko Likuiditas: Meski Bonded Finance bertujuan mengatasi masalah likuiditas altcoin, jika likuiditas pasar secara umum kering atau volume perdagangan altcoin tertentu sangat rendah, kemampuan aset untuk diuangkan tetap bisa terpengaruh.
• Risiko Likuidasi: Platform pinjam-meminjam biasanya punya rasio Loan-to-Value (LTV). Jika nilai agunan turun dan LTV melebihi ambang batas, agunan bisa dilikuidasi paksa untuk membayar pinjaman.
• Risiko Fluktuasi Harga Token BOND: Harga token BOND dipengaruhi banyak faktor—supply-demand, perkembangan proyek, sentimen pasar kripto—dan bisa turun.

Risiko Regulasi & Operasional

• Risiko Regulasi: Regulasi kripto dan DeFi global terus berubah, kebijakan baru di masa depan bisa mempengaruhi operasional proyek.
• Risiko Pergantian Nama & Ketidakpastian Arah Pengembangan: Proyek telah berganti nama menjadi Fringe Finance, artinya arah pengembangan, tim, dan strategi produk bisa berubah—pantau terus perkembangan brand baru.

Ingat, informasi di atas bukan saran investasi. Sebelum mengambil keputusan investasi, lakukan riset sendiri (DYOR - Do Your Own Research) dan konsultasikan dengan penasihat keuangan profesional.

Checklist Verifikasi

Untuk memahami Bonded Finance (sekarang Fringe Finance) lebih dalam, kamu bisa cek info berikut:

• Whitepaper/Litepaper: https://bonded.finance/litepaper-Bonded-sep-29.pdf (catatan: ini dokumen era Bonded Finance, cari juga dokumen terbaru dari Fringe Finance)
• Situs Resmi: Website Bonded Finance https://bonded.finance tampaknya sudah tidak aktif, bahkan mungkin dijual. Pastikan cari situs resmi Fringe Finance untuk info terbaru.
• Alamat Kontrak di Block Explorer: Alamat kontrak token BOND di Ethereum adalah
  0x5dc04db1e8e2927703d260f59d020d2b784db1e8
  (cek aktivitas dan transaksi di Etherscan atau block explorer lain).
• Aktivitas GitHub: Repo GitHub proyek: https://github.com/Bondedfinance (cek frekuensi update kode, kontribusi komunitas, untuk menilai aktivitas pengembangan).
• Media Sosial: Ikuti media sosial resmi Fringe Finance (Twitter, Medium, dll) untuk pengumuman dan update komunitas terbaru.

Ringkasan Proyek

Bonded Finance sebagai proyek DeFi punya visi awal yang jelas dan inovatif: mengatasi masalah likuiditas altcoin, agar aset digital “tidur” bisa berperan di ekosistem DeFi dan menghasilkan imbal hasil lewat pinjam-meminjam. Ia menawarkan platform pinjam-meminjam berbasis smart contract dan model penilaian risiko algoritmik, memungkinkan pengguna menjadikan beragam aset digital sebagai agunan.

Token BOND adalah inti ekosistemnya—memberi hak tata kelola, peluang staking, dan imbal hasil bagi pemegangnya. Timnya terdiri dari profesional berpengalaman di keuangan dan blockchain, menggabungkan ketelitian finansial tradisional dengan inovasi blockchain.

Namun, perlu dicatat Bonded Finance telah berganti nama menjadi Fringe Finance. Pergantian nama ini bisa berarti perubahan strategi, produk, atau brand. Bagi yang tertarik, sangat disarankan fokus riset pada info terbaru Fringe Finance—whitepaper, roadmap, update tim, dan aktivitas komunitas. Pasar kripto penuh peluang sekaligus risiko tinggi, lakukan due diligence secara menyeluruh.

Untuk detail lebih lanjut, silakan riset mandiri. Artikel ini bukan saran investasi.