10x Research: El mercado de opciones de bitcoin ya había anticipado esta corrección, la volatilidad a corto plazo podría continuar.

Según ChainCatcher, de acuerdo con un informe de 10x Research, el mercado de opciones de bitcoin ya había emitido señales de advertencia antes de la reciente corrección de precios.

Los datos muestran que la curva de volatilidad de las opciones a corto plazo es pronunciada, lo que indica un aumento en la demanda de cobertura de riesgos a corto plazo por parte de los inversores, mientras que las expectativas a largo plazo se mantienen relativamente estables. Desde el evento de liquidación, la inclinación de las opciones ha cambiado significativamente hacia una perspectiva bajista, reflejando un aumento en la demanda de opciones de venta y actividades de cobertura. El informe señala que actualmente la volatilidad implícita de bitcoin sigue siendo superior a la volatilidad realizada, lo que favorece las estrategias de venta; mientras que la volatilidad implícita de ethereum ya es inferior a la volatilidad realizada, lo que incrementa las oportunidades para los compradores. El flujo de operaciones muestra que los inversores de bitcoin están vendiendo opciones de compra para obtener ingresos, mientras que los operadores de ethereum están comprando opciones de venta de manera defensiva. 10x Research considera que se pueden aprovechar las oportunidades de depreciación del valor temporal y el retorno de la volatilidad mediante la venta de opciones de bitcoin a corto plazo y la exposición a largo plazo en ethereum.