Bonded Finance: Ein DeFi-Protokoll zur Freisetzung der Liquidität von Long-Tail-Digital-Assets

Was ist Bonded Finance

Stellt euch vor, ihr habt einige ganz besondere Sammlerstücke in der Hand – sie könnten sehr wertvoll sein, aber nicht jeder erkennt ihren Wert, sodass es schwierig ist, sie bei einer Bank als Sicherheit für einen Kredit zu nutzen oder jemanden zu finden, der sie kaufen oder verkaufen möchte. In der Blockchain-Welt stehen viele digitale Vermögenswerte – abgesehen von Bitcoin und Ethereum (wir nennen sie „Altcoins“) – vor genau diesem Problem: Sie haben vielleicht großes Potenzial, aber es fehlt ihnen an Marktliquidität, das heißt, sie lassen sich nur schwer handeln oder als Sicherheit verwenden.

Bonded Finance (kurz BOND) ist ein Blockchain-Projekt, das genau dieses Problem lösen möchte. Es ist wie eine Finanzplattform, die speziell für diese „besonderen Sammlerstücke“ entwickelt wurde. Das Hauptziel ist es, diese ungenutzten, wertvollen, aber wenig liquiden digitalen Vermögenswerte zu „entsperren“, sodass auch sie am dezentralen Finanzwesen (DeFi) teilnehmen können.

Einfach gesagt ist Bonded Finance eine auf Smart Contracts basierende Kreditplattform. Smart Contracts kannst du dir als digitale Verträge vorstellen, die auf der Blockchain automatisch ausgeführt werden, sobald bestimmte Bedingungen erfüllt sind – ganz ohne Eingreifen Dritter. Auf dieser Plattform kannst du Altcoins, die normalerweise schwer zu handeln sind, als Sicherheit hinterlegen, um dir gängigere Kryptowährungen (wie Stablecoins) zu leihen, oder du verleihst deine digitalen Vermögenswerte an andere und erzielst damit Erträge.

Die Zielgruppe sind all jene, die verschiedene digitale Vermögenswerte halten, insbesondere „nicht-mainstream“ Altcoins. Durch Bonded Finance werden diese Werte nicht länger zu „totes Kapital“, sondern können genutzt werden, um mehr Wert zu schaffen.

Projektvision und Wertversprechen

Die Vision von Bonded Finance ist es, Open Finance voranzutreiben und durch innovative Finanzinstrumente nachhaltige Ertragsmöglichkeiten für digitale Vermögenswerte zu schaffen. Das Team schätzt, dass in verschiedenen Altcoins rund 5 Milliarden US-Dollar an „schlafendem“ Wert existieren, der bislang nicht genutzt wird. Bonded Finance möchte mit seinem algorithmischen Modell diese verstreuten, ungenutzten digitalen Vermögenswerte bündeln, das Risiko senken und ihr Potenzial freisetzen.

Der Projektname „Bonded“ ist ebenfalls interessant: Er stammt aus der Physik, wo Atome durch das Teilen oder Übertragen von Elektronen „gebunden“ werden und dadurch stabiler sind. Bonded Finance möchte auf ähnliche Weise instabile, wenig liquide Vermögenswerte zusammenführen und so ein stabileres, produktiveres Ökosystem schaffen.

Im Gegensatz zu vielen anderen DeFi-Projekten, die meist nur wenige große Kryptowährungen als Sicherheiten akzeptieren, zeichnet sich Bonded Finance dadurch aus, dass es ein breiteres Spektrum an digitalen Vermögenswerten für Kreditgeschäfte zulässt. Ein komplexes Risikobewertungs-Engine verarbeitet dabei auch volatilere und weniger liquide Assets und schafft so ein inklusiveres Kreditumfeld.

Technische Merkmale

Das Herzstück von Bonded Finance ist der auf Smart Contracts basierende Kreditpool. Diese Pools kannst du dir wie digitale Tresore vorstellen, die von Computerprogrammen automatisch verwaltet werden, um Kreditnachfrage und Sicherheiten zu managen.

Die Plattform verwendet ein algorithmisches Modell, um die Volatilität und Liquidität verschiedener Altcoins zu bewerten und darauf basierend angemessene Beleihungsquoten und Zinssätze festzulegen. Das ist wie ein sehr intelligenter „Risikorechner“, der die Kreditbedingungen je nach Asset automatisch anpasst, um Risiken zu minimieren. Das gesamte Plattformdesign ist auf hohe Automatisierung ausgelegt, um manuelle Eingriffe zu reduzieren und die Effizienz der Finanzoperationen zu steigern.

Als DeFi-Protokoll auf der Ethereum-Blockchain ist der BOND-Token ein ERC-20-Token. ERC-20 ist ein technischer Standard für fungible Token auf Ethereum, was bedeutet, dass BOND mit dem Ethereum-Ökosystem kompatibel ist. Die Sicherheit der Transaktionen und die Stabilität des Netzwerks werden daher durch den Konsensmechanismus der Ethereum-Blockchain gewährleistet.

Tokenomics

Der Plattform-Token von Bonded Finance ist BOND. Es handelt sich um einen ERC-20-Token, der auf der Ethereum-Blockchain läuft.

Token-Grunddaten

• Token-Symbol: BOND
• Blockchain: Ethereum (ERC-20)
• Gesamtangebot: 1.000.000.000 BOND (1 Milliarde)
• Anfängliches Umlaufangebot: 325.000.000 BOND nach öffentlichem Verkauf
• Aktuelles Umlaufangebot: ca. 384 Millionen BOND (dieser Wert ist dynamisch und sollte mit aktuellen Daten abgeglichen werden)

Token-Nutzen

Der BOND-Token übernimmt im Bonded Finance-Ökosystem mehrere zentrale Funktionen:

• Governance: BOND-Inhaber können an wichtigen Protokollentscheidungen teilnehmen, z. B. welche Assets unterstützt werden, Anpassung von Protokollparametern und die zukünftige Ausrichtung. Das ist vergleichbar mit Stimmrechten in einem Unternehmen.
• Staking-Belohnungen: Inhaber können BOND-Token staken und dafür Belohnungen erhalten, was zur Sicherheit und Stabilität des Netzwerks beiträgt. Staking bedeutet, dass du deine Token im Netzwerk sperrst, um dessen Betrieb zu unterstützen und dafür Erträge zu erhalten.
• Ertragsmöglichkeiten: Inhaber können durch Netzwerkgebühren, Liquidationen und Kreditrückzahlungen Erträge erzielen.
• Anreizmechanismus: BOND-Token werden genutzt, um Netzwerkaktivitäten zu fördern und die Sicherheit der Sicherheiten zu gewährleisten.
• Reduzierung der Kreditkosten: Im Kreditrahmen kann der BOND-Token helfen, die Zinskosten für Kreditnehmer zu senken.

Token-Verteilung und Vesting (historische Daten)

Laut historischen Angaben war die anfängliche Verteilung der BOND-Token wie folgt:

• Private Sale I: 20%
• Liquidity Mining/Staking-Belohnungen: 20%
• Treasury: 20%
• Public Sale: 13%
• Berater: 10%
• Team: 10%
• Seed Round: 5%
• Private Sale II: 2%

Der Vesting-Plan sah vor: Seed Round und Private Sale I mit 30 Tagen und 50% Sperrung, Private Sale II und Public Sale ohne Sperrung.

Team, Governance und Finanzierung

Team

Das Team von Bonded Finance besteht aus Fachleuten mit umfangreicher Erfahrung im Finanz- und Blockchain-Bereich. Zu den Kernmitgliedern gehören:

• Paul Mak (CEO): 17 Jahre Investment- und Managementerfahrung im südostasiatischen/pazifischen Markt.
• Lorena Valencia: Führungskraft mit Fokus auf professionelle Einblicke und operative Effizienz für Krypto-Unternehmen.
• Peter Aiken: Über 20 Jahre Erfahrung in der Investmentbranche, engagiert in der Überbrückung von traditionellem Finanzwesen und Kryptowährungen.

Das Team verbindet traditionelle Finanzexpertise mit innovativem Blockchain-Denken und will algorithmische Tools und DeFi-Produkte entwickeln.

Governance-Mechanismus

Bonded Finance setzt auf ein dezentrales Governance-Modell. Das bedeutet, dass BOND-Token-Inhaber ein Mitspracherecht bei der Weiterentwicklung und Ausrichtung des Protokolls haben. Sie können durch Abstimmungen an wichtigen Entscheidungen teilnehmen, etwa bei der Anpassung von Protokollparametern, der Auswahl neuer digitaler Assets oder der Planung der Projektzukunft. Dieses Modell soll sicherstellen, dass die Entwicklung der Plattform den Vorstellungen und Bedürfnissen der Community entspricht.

Finanzierung

Bonded Finance hat Kapital durch Seed-, Private- und Public-Sale-Runden aufgenommen. Die genaue Höhe und Details zum Treasury müssen in tiefergehenden Finanzberichten recherchiert werden, aber 20% der Token-Verteilung sind für das Treasury zur Projektförderung vorgesehen.

Roadmap

Bonded Finance hat im Entwicklungsverlauf einige wichtige Meilensteine und Veränderungen erlebt:

Historische Meilensteine und Ereignisse

• 15.–22. November 2020: Durchführung des Public Sale.
• 25. November 2020: Abschluss des Token Generation Events (TGE).
• 8. Dezember 2020: BOND-Token-Listing auf BitMax.io (jetzt AscendEX).
• Bis Ende Januar 2021: Geplanter Launch des ersten Produkts Ionic Lending.
• Ende Q1 2021: Geplanter Launch von Bonded Index, Credit Line Index und synthetischem bETH.
• 2021: Einführung des Bonded Accelerated Crypto Loan (ACL) Produkts, das auch Haltern von Small-Cap-Altcoins Zinsen und Erträge ermöglicht.
• Wichtige Aktualisierung: Bonded Finance wurde in Fringe Finance umbenannt. Das ist eine sehr wichtige Änderung und bedeutet, dass die künftige Entwicklung und Roadmap unter dem Namen Fringe Finance fortgeführt wird.

Zukunftspläne

Da Bonded Finance nun Fringe Finance heißt, werden alle künftigen Pläne und Meilensteine vom Fringe Finance-Team veröffentlicht und umgesetzt. Um auf dem Laufenden zu bleiben, sollte man die offiziellen Kanäle von Fringe Finance verfolgen.

Häufige Risikohinweise

Investitionen in Blockchain-Projekte sind immer mit Risiken verbunden, auch Bonded Finance bildet da keine Ausnahme. Vor einer Teilnahme sollte man sich insbesondere dieser Risiken bewusst sein:

Technische und Sicherheitsrisiken

• Smart-Contract-Risiko: Auch wenn Smart Contracts automatisiert ablaufen, sind sie nicht fehlerfrei. Fehler im Code können zu Kapitalverlusten führen.
• Risiko durch Plattformautomatisierung: Die hohe Automatisierung erhöht zwar die Effizienz, erschwert aber im Fehlerfall eine schnelle manuelle Intervention.

Ökonomische Risiken

• Marktvolatilitätsrisiko: Kryptomärkte sind für starke Schwankungen bekannt. Die Preise von Altcoins als Sicherheiten können stark fallen, was zu Liquidationen oder Wertverlusten führt.
• Liquiditätsrisiko: Auch wenn Bonded Finance die Liquidität von Altcoins verbessern will, kann bei allgemeiner Markttrockenheit oder sehr geringem Handelsvolumen einzelner Altcoins die Verwertbarkeit eingeschränkt sein.
• Liquidationsrisiko: Kreditplattformen setzen meist ein Loan-to-Value-Verhältnis (LTV) voraus. Sinkt der Wert der Sicherheiten und das LTV überschreitet den Schwellenwert, kann es zu Zwangsliquidationen kommen.
• Risiko von BOND-Token-Preisschwankungen: Der Preis des BOND-Tokens hängt von Angebot und Nachfrage, Projektfortschritt und der allgemeinen Stimmung am Kryptomarkt ab und kann fallen.

Regulatorische und operationelle Risiken

• Regulatorisches Risiko: Die Regulierung von Kryptowährungen und DeFi entwickelt sich weltweit weiter. Zukünftige Änderungen könnten den Betrieb beeinflussen.
• Unsicherheit durch Umbenennung und strategische Neuausrichtung: Das Projekt heißt nun Fringe Finance, was Änderungen bei Strategie, Team oder Produkt bedeuten kann. Es ist ratsam, die Entwicklung der neuen Marke zu verfolgen.

Bitte beachten: Diese Informationen stellen keine Anlageberatung dar. Führen Sie vor Investitionsentscheidungen immer eigene Recherchen durch (DYOR – Do Your Own Research) und konsultieren Sie einen professionellen Finanzberater.

Checkliste zur Verifizierung

Um Bonded Finance (jetzt Fringe Finance) besser zu verstehen, können folgende Quellen hilfreich sein:

• Whitepaper/Lightpaper: https://bonded.finance/litepaper-Bonded-sep-29.pdf (Achtung: Dokument aus der Bonded-Finance-Phase, ggf. aktuelle Fringe-Finance-Dokumente suchen)
• Offizielle Website: Die ursprüngliche Bonded-Finance-Seite https://bonded.finance ist offenbar nicht mehr aktiv und könnte zum Verkauf stehen. Bitte unbedingt die Fringe Finance-Website für aktuelle Informationen nutzen.
• Blockexplorer-Vertragsadresse: Die Ethereum-Vertragsadresse des BOND-Tokens ist
  0x5dc04db1e8e2927703d260f59d020d2b784db1e8
  (Aktivität und Transaktionen z. B. auf Etherscan prüfen).
• GitHub-Aktivität: Das Projekt-Repository ist https://github.com/Bondedfinance (Code-Updates, Community-Beiträge etc. prüfen, um die Entwicklungsaktivität zu bewerten).
• Soziale Medien: Folge den offiziellen Social-Media-Kanälen von Fringe Finance (z. B. Twitter, Medium), um aktuelle Ankündigungen und Community-News zu erhalten.

Projektzusammenfassung

Bonded Finance war als DeFi-Projekt mit einer klaren und innovativen Vision gestartet: Die Liquiditätsprobleme vieler Altcoins zu lösen und diese „schlafenden“ digitalen Vermögenswerte im DeFi-Ökosystem nutzbar zu machen, etwa durch Kreditvergabe. Über Smart-Contract-basierte Kreditpools und algorithmische Risikomodelle bietet die Plattform Nutzern die Möglichkeit, vielfältige digitale Assets als Sicherheiten für Kredite zu verwenden.

Der BOND-Token ist das Herzstück des Ökosystems: Er berechtigt zur Teilnahme an der Protokoll-Governance und bietet Staking- und Ertragsmöglichkeiten. Das Team besteht aus erfahrenen Finanz- und Blockchain-Experten und will die Strenge des traditionellen Finanzwesens mit der Innovationskraft der Blockchain verbinden.

Wichtig ist jedoch: Das Projekt wurde in Fringe Finance umbenannt. Diese Umbenennung kann strategische, produktbezogene oder markentechnische Änderungen bedeuten. Wer sich für das Projekt interessiert, sollte sich daher auf die neuesten Informationen zu Fringe Finance konzentrieren – einschließlich aktuellem Whitepaper, Roadmap, Team-Updates und Community-Aktivitäten. Der Kryptomarkt bietet Chancen, ist aber auch risikoreich – daher ist sorgfältige Due Diligence unerlässlich.

Weitere Details bitte selbst recherchieren, dieser Text stellt keine Anlageberatung dar.