Jüngster Forschungsbericht von JPMorgan Chase: A-Aktien erholten sich stark aufgrund eines Rückgangs der Leerverkaufsquoten, eines Anstiegs des Margin-Handels und der Begeisterung der Investoren

Golden Finance berichtete, dass der neueste Forschungsbericht von JPMorgan Chase zu A-Aktien im September zeigte, dass das Politbüro-Treffen unerwartet starke Maßnahmen zur Ankurbelung des starken Aufschwungs der A-Aktien forderte. Diese Aufschwungsrunde wurde von drei Hauptfaktoren angetrieben: einem Rückgang des Leerverkaufsverhältnisses, einem Anstieg des Margin-Handels und der Begeisterung der Investoren. Konkret fiel das Leerverkaufsverhältnis am Hongkonger Markt bis zum 30. September von 21,8 % am 16. September auf 10,2 %; der Anteil des Margin-Handels an A-Aktien am gesamten Handelsvolumen stieg vom 7,4 % am 20. September auf 10,5 % am 27. September. JPMorgan Chase ist der Ansicht, dass die Begeisterung der Kleinanleger und der Anstieg der Anzahl neuer Konten ein Beweis dafür sind, dass globale Fonds ihre Exponierung gegenüber dem chinesischen Aktienmarkt möglicherweise verringern könnten. JPMorgan Chase prognostizierte auch, dass vom 23. bis 27. September der Nettozufluss von A-Aktien-ETF-Fonds 59,3 Milliarden Yuan (etwa 8,5 Milliarden US-Dollar) betrug. JPMorgan Chase wies darauf hin, dass die Nachhaltigkeit des A-Aktien-Aufschwungs von der Stärke der Fiskalpolitik, den Makrodaten und den Gewinnrevisionen abhängt.